60% de Dette Privée :

(Dette Unitranche, Dette Mezzanine et Investissements Secondaires dans des fonds de dette)

Eurazeo évolue dans un segment de marché dans lequel les entreprises en croissance manquent d’alternatives au prêt bancaire et font donc appel à des fonds d’investissement pour trouver des financements. En 2022 plus de 750 opérations de Dette Privée ont été réalisées en Europe.

Les transactions de dette privée sont principalement adossées à des opérations de capital transmissions menées par des fonds d’investissement, ayant pour but de financer la croissance (interne ou externe) ou la transmission d’entreprises.

EPVE 3 investi en dette dans des sociétés de petite et moyenne taille, en Europe et dans l’OCDE, jugées par les équipes d’investissement d’Eurazeo comme rentables, dotées d’un business model solide et d’un potentiel de croissance important dans des opérations de dette unitranche. Le Fonds peut investir de manière opportuniste dans des opérations de dette mezzanine ou des investissements secondaires dans des fonds. Un tiers des titres donneront accès au capital des entreprises.

40% de Private Equity :

(Transactions secondaires, Co-Investissements aux cotés de fonds de capital transmission et Investissements Primaires). Le Fonds a pour vocation d’investir indirectement en titres donnant accès au capital d’ETI qui ne sont pas cotées sur un marché réglementé. EPVE 3 achète des parts de fonds d’investissement ou des portefeuilles de participations auprès d’investisseurs qui souhaitent céder leurs participations avant le terme.

EPVE 3 investit dans des transactions matures sur des portefeuilles diversifiés offrant donc une bonne visibilité sur l’horizon de sortie des sociétés à court terme.

Les actifs en portefeuille sont majoritairement composés d’entreprises européennes et de l’OCDE matures, en croissance, actives dans les secteurs de l’industrie et des services. Chaque transaction secondaire comprend en moyenne une dizaine de sociétés sous-jacentes.